Credit rating là gì? Thuật ngữ thuộc lĩnh vực tài chính

1. Những thông tin cơ bản về credit rating

Credit rating là tên là tiếng anh của xếp hạng tín dụng. Tại Việt Nam, mọi người có thể quen thuộc với cách gọi như là xếp hạng tín dụng doanh nghiệp, phân loại doanh nghiệp, xếp loại tín nhiệm doanh nghiệp,... Những tên gọi này không sai nhưng để định nghĩa đúng về credit rating thì mỗi một agency lại có cách giải thích riêng như Standard & Poor thì nghĩa là độ tín nhiệm tín dụng, mức độ rủi ro và chất lượng tín dụng của doanh nghiệp cùng với khả năng của người đi vay; Moody’s lại giải thích là sự đánh giá về chức năng tín dụng của doanh nghiệp và khả năng của cá thể vay doanh nghiệp,.. 

Nhưng nhìn chung khái niệm của credit rating là mức độ tin cậy của tín dụng doanh nghiệp, chất lượng và đánh giá rủi ro, khả năng chi trả của người đi vay để đảm bảo những yêu cầu của nghĩa vụ tài chính.

Mức độ tín nhiệm rất quan trọng không chỉ với các doanh nghiệp mà cả những người đi vay vì với những hạng mục tài chính liên quan đến vay mượn đem lại nhiều rủi ro, cũng như tìm những nguồn hỗ trợ tài chính cho hoạt động của doanh nghiệp hay cá nhân.

Xếp hạng tín dụng áp dụng cho mọi đối tượng cá thể, doanh nghiệp, chính phủ hay Nhà nước kinh doanh vay vốn. Đối với những tín dụng cá nhân thì thường được cơ quan tín dụng như Experian và TransUnion đánh giá theo thang điểm ba chữ số thông qua hình thức chấm điểm ứng dụng Fair Isaac (FICO). Còn với những doanh nghiệp, Nhà nước, Chính phủ thì sẽ được các văn phòng tín dụng như Standard & Poor, Moody’s tham gia đánh giá.

Việc xếp hạng tín dụng có ý nghĩa gì?

- Xếp hạng tín dụng dùng để đánh giá mức độ rủi ro, đây không phải hình thức vay nợ phi pháp hay vay nặng lãi mà là hình thức đầu tư. Tuy nhiên việc đầu tư tiền cần được xem xét kỹ lưỡng và xét đến khả năng chịu thiệt hại.

- Đối với những cá nhân, doanh nghiệp đi vay mức độ khoản vay cũng như lãi suất khác nhau bởi những cơ quan tín dụng sẽ quyết định cho vay thông qua khả năng năng chi tra qua thông tin của doanh nghiệp như chi phí đầu tư, lãi suất hàng năm,.. Để định mức khoản vay cũng như lãi suất.

- Dựa vào xếp loại tín nhiệm mà các cá nhân, doanh nghiệp có thể tự đánh giá việc có nên tham gia đầu tư chứng khoán, trái phiếu hay các công cụ tài chính khác không. Quyết định này ảnh hưởng rất lớn đến việc đầu tư. Hơn nữa đây không phải là hình thức đảm bảo cho bất kỳ chức năng tín dụng nào vì không có tính tuyệt đối nào có thể đánh giá chất lượng và mức độ rủi ro.

Xem thêm: Việc làm Nhân viên tư vấn tín dụng

2. Những tiêu chí để đánh giá xếp hạng tín dụng

Có 2 tiêu chí cơ bạn được dựa theo để đánh giá xếp hạng tín dụng đó là định tính và định lượng. Gọi theo chuyên ngành kinh tế thì là phân tích kinh doanh và phân tích tài chính (tài chính doanh nghiệp, tài chính nhà nước) thông qua 3 yếu tố chính:

- Dựa vào tình hình kinh tế đất nước và tiềm năng phát triển kinh tế để dự đoán rủi ro cũng như sự thay đổi của chính sách có ảnh hưởng đến lĩnh vực này hay không.

- Để ý những lĩnh vực đầu tư mang lại triển vọng kinh tế và những tác động ảnh hưởng trực tiếp hoặc gián tiếp tới thị phần của doanh nghiệp.

- Cơ chế hoạt động của doanh nghiệp bao gồm tài chính, kế toán, marketing, dây chuyền sản xuất, bộ máy lãnh đạo,..có thâm niên kinh nghiệm. 

Để đo lường chất lượng bất cứ doanh nghiệp nào sẽ phải thông qua những báo cáo tổng bộ về tình hình tài chính doanh nghiệp, khả năng kinh doanh, kiểm toán, kế toán,.. Từ đó mà các cơ quan thẩm định có thể đánh giá khả năng huy động vốn, tiềm năng năng phát triển của doanh nghiệp trong thời điểm hiện tại cũng như tương lai.

Tin tuyển dụng hot: Việc làm Thẩm định tín dụng

3. Sự cần thiết của Credit rating 

Việc đánh giá tín dụng ảnh hưởng đến nhiều đối tượng như: nhà đầu tư, doanh nghiệp, ngân hàng, chính phủ và thị trường tài chính.

- Các nhà đầu tư dựa vào việc xếp hạng tín dụng để định mức rủi ro từ đó quyết định chi phí đầu tư, phân tích tài chính và khả năng trả nợ.

- Các doanh nghiệp thông qua xếp hạng tín dụng để tìm những nguồn vốn huy động khác không bị lệ thuộc quá vào ngân hàng, đây cũng là cách giúp cho các doanh nghiệp nghiệp có nguồn cung cấp vốn cố định dù có bất kỳ trường hợp xấu gây biến động thị trường xảy ra. Việc này giúp công ty có thể mở rộng thị trường vay vốn không chỉ trong nước mà có thể mở ra vay vốn nước ngoài. Đây là cách các doanh nghiệp hiện nay dùng để huy động vốn. Việc xếp hạng tín dụng có lợi khi mà chất lượng tín dụng càng cao thì chi phí lãi suất sẽ giảm, tuy thấp nhưng lại có tính an toàn đối với các doanh nghiệp. Chính công cụ này giúp cho các doanh nghiệp có thể đẩy mạnh sản phẩm của mình vào thị trường quốc tế nên phải có tầm nhìn xa và khả năng xếp loại tín dụng tốt thì chắc chắn đây là một lợi thế.

- Một trong những mục đích chính của việc xếp hạng tín nhiệm đó chính là giúp ngân hàng có thể quản lý giới hạn và mức độ rủi ro, từ đó đưa ra những phương pháp dự phòng đảm bảo an toàn cho hệ thống cũng như đẩy cao lợi nhuận cho ngân hàng.

- Đây là bảng xếp hạng mang tính chất công khai giúp cho thị trường tài chính dễ dàng quản lý và quan sát tình hình biến động nhằm nâng cao hiệu suất và khả năng phát phát triển tài chính cho đất nước.

Xếp hạng tín dụng là một phần rất quan trọng và không thể thiếu trong thị trường tài chính được dựa trên những đánh giá của các chuyên gia kinh tế. Trước đây khi không có bảng xếp hạng tín dụng này ở Việt Nam, các doanh nghiệp phải theo dõi và phân tích các bảng xếp hạng tín dụng quốc tế trước khi đẩy các hình thức cổ phiếu, trái phiếu lên thị trường trong nước. Đối với doanh nghiệp nói chung và doanh nghiệp Việt Nam nói riêng thì đây chính là cơ sở cho họ để quyết định có nên đầu tư hay không.

Xếp hạng tín dụng ảnh hưởng rất nhiều đến thị trường cổ phiếu của các doanh nghiệp vì nó làm thay đổi tầm nhìn, nhận thức của nhà đầu tư gây biến động thị trường, giá cổ phiếu. Vì vậy, để giữ mức hạng tốt đối với các doanh nghiệp rất quan trọng ảnh hưởng đến sự tồn tại và tuổi thọ của doanh nghiệp đó. Sự biến động của xếp hạng tín dụng rất linh hoạt, lên xuống thất thường nhưng đó không phải hoàn toàn do lỗi của hệ thống mà còn do nhiều tác động khác gây nên: sự thay đổi thị trường, sự phát triển của mặt hàng lĩnh vực khác, sự ra đời của những đối thủ cạnh tranh,... Bất kỳ sự thay đổi nào ảnh hưởng đến nền kinh tế đều gây ra biến động và có thể thay đổi bảng xếp hạng tín dụng bất cứ khi nào.

Bài viết bên trên đã phản ảnh toàn bộ những thông tin cơ bản về credit rating (xếp hạng tín dụng). Đây là một trong những kiến thức căn bản của lĩnh vực kinh tế chứng khoán đặc biệt là mục đầu tư ảnh hưởng sự phát triển không chỉ là doanh nghiệp mà là cả nên kinh tế quốc gia. Timviec365.vn đã đưa đến cái nhìn khái quát về vấn đề này để tìm hiểu thêm những thông tin liên quan hãy truy cập website